Автор: Форекс Клуб01 ноября 2006 г.Новозеландский доллар (киви) продолжает укрепляться против американского конкурента, хотя в последний месяц динамика движения в паре NZD/USD больше похожа на боковой рейндж. В октябре амплитуда колебания новозеландца не превышала 160 пунктов, что совсем немного даже для такой не слишком волатильной валютной пары. Киви получал поддержку от роста цен на основные стратегические товары. Так, Индекс цен на сырьё от ANZ вышел более высоким, чем ожидалось. Другая статистика также публиковалась лучше предыдущих значений, например, Индекс настроений в деловой среде NZIER за 3 квартал хоть и остаётся ниже нуля, но оказался значительно выше, чем во 2 квартале.
Несколько разочаровал индекс деловой активности PMI-ANZ, который упал по сравнению с сентябрём, зато объём розничных продаж (особенно без учёта автомобилей) вырос. Но всё же наиболее важной оказалась последняя неделя, правда, макроэкономическая статистика, которая была опубликована, не оказала существенного влияния на ход торгов. Так, во вторник вышли основные данные по инфляции, а именно, индекс потребительских цен и индекс цен на продукты питания, статистика показала, что инфляционное давление пусть медленно, но всё же начинает увеличиваться.
Но всё же основное событие произошло в ночь на четверг, буквально через 4 часа после окончания заседания ФРС, решение по основным ставкам принял Резервный Банк Н.Зеландии (RBNZ Official Cash Rate). Как и предполагалось, ЦБ решил оставить ставку на прежнем уровне 7.25%, но после объявления данного решения глава RBNZ Боллард фактически повторил свои недавние заявления, сказав, что инфляция понизилась благодаря падению цен на нефть, но предупредил, что риск повышения инфляции к концу года сохраняется.
Однако отметим, некоторые аналитики ожидали, что RBNZ поднимет уровень процентной ставки, вследствие этого рынок резко отреагировал на данные, понизив курс NZD/USD доллара почти на 1%, достигнув 4-недельного минимума. А в ночь на пятницу вышли ещё одни важные данные, годовой дефицит торгового баланса Новой Зеландии в сентябре неожиданно сократился сверх ожиданий и составил 6,16 млрд. новозеландских долларов, а в августе этот показатель равнялся 6,55 млрд. новозеландских долларов. Это привело к некоторому укреплению киви против доллара, а на фоне слабых данных по ВВП США курс NZD/USD к концу пятницы отыграл почти фигуру.
Последняя неделя закрылась небольшой чёрной свечой с длинной верхней тенью (рис.1), что говорит о явном нежелании рынка развиваить Up-тренд. Более того, киви упёрся в ряд очень сильных сопротивлений, это в первую очередь, зона скопления, полученная совпадением уровня 50% коррекции от всего нисходящего движения 0.7462 — 0.5926 и второго Фиб-узла коррекции (61.8%) от последней нисходящей ветки 0.7198 — 0.5926. Так же в качестве resistanse выступают 78-недельная (полуторагодовая) скользящая средняя mA78 и граница 67-й фигуры, являющаяся уровнем консолидации цен. В качестве support выступают линия поддержки «В» и 13-недельная скользящая средняя, пробой которых может привести к снижению курса NZD/USD в район 64-й фигуры. Отметим, что образовавшаяся большая разворотная фигура «двойное дно» уже отработало себя (если рассматривать фигуру по ценам закрытия — линейный график).
Рис.1
Посмотрим на дневной график (рис.2), на котором видно, что на прошлой неделе курс NZD/USD сделал попытку продавить основную трендовую линию «В» вниз, но пробой оказался ложным, пара возвратилась наверх. В качестве основного support выступил уровень 50% коррекции от последней восходящей ветки 0.6341 — 0.6721. Сейчас киви торгуется в пределах основного нисходящего канала «С-С'» и вновь продвигается к верхней его границе, отметим, что вероятность пробоя этого канала вверх вполне большая, особенно если киви сумеет закрепиться выше границы 67-й фигуры. Если же курс NZD/USD вновь отскочит вниз, то вряд ли стоит ожидать более сильного снижения, чем до нижней границы основного канала. Более того, в качестве support будут выступать Фибо-уровни коррекции (50 и 61.8%), а также граница 65-й фигуры и 65-дневная скользящая средняя mA65. MACD-гистограмма движется около нулевой линии, совершая очень неглубокие колебания, что также подтверждает наши предположения о том, что рынок пока не готов сформировать какое-то новое сильное движение.
Текущая неделя не слишком богата на публикацию данных по Новой Зеландии, в то время как по США статистика будет более ёмкая. По сути, только в понедельник были опубликованы данные по Новой Зеландии, это индикаторы жилищного строительства, объём денежной массы и Индикатор уверенности в деловой среде NBNZ.
Во вторник обратить особое внимание на данные по потребдоверию США и индексу Chicago PMI, а в среду выйдет общий индекс деловой активности ISM. В четверг будет опубликован новозеландский Индекс цен на сырье ANZ, а также производительность и промышленные заказы по США. Ну а в пятницу всё внимание игроков будет приковано к обзору состояния американского рынка труда, а также выйдет индекс деловой активности ISM в сфере услуг.
Рис.2
Рассмотрим 3-часовой график (рис.3), из которого видно, что сейчас курс NZD/USD движется внутри большого сходящегося равностороннего треугольника со сторонами «К» и «М». Пробой любой из сторон может привести к более резкому движению в паре, но более вероятным видится рост киви с обновлением октябрьского максимума и тестирования сентябрьского high. Правда не забываем, что сверху находится несколько важных resistanse, это уровень 161.8% классических Фибо-расширений от импульсного движения 0.6531 — 0.6595 и коррекции до 0.6561, линия сопротивления «К» и граница 67-й фигуры. Рост курса NZD/USD в пределах 50-60 пунктов вполне возможен, что подтверждает индикатор RSI, который находится на границе зоны перекупленности и вполне может подняться выше уровня 70. Но, если макроэкономическая статистика по США будет выходить позитивной, а цены на стратегическое сырьё и золото будут снижаться (или по крайней мере не расти), то вряд ли у киви будет много шансов на продолжение Up-тренда и рост выше уровня сопротивления на отметке 0.6725-30. Но не забываем, сегодня заканчивается календарный месяц, а завтра уже ноябрь, а ралли на рынке так и нет, поэтому, нужно быть готовым к тому, что рывок не за горами, и ближе к концу года активность на рынке наверняка будет расти.
Рис 3.
